Книга Р. Пардо «Разработка, тестирование и оптимизация торговых систем» является классикой мирового трейдинга. Это путь от неуверенности, бессистемности, расшатанных нервов, изматывающих стрессов к прибыльному трейдингу, опирающемуся на изощренное оружие, которым оснащает себя каждый трейдер – Успешную Торговую Систему.

До настоящего момента мы допускали, что одновременно торгуем только одной единицей чего-либо. Другими словами, единица торговли была постоянной, независимо от величины счета или продолжительности выигрышных или проигрышных серий. Определение: Торговая единица — это число контрактов или акций, участвующих в каждой сделке, то есть, размер торговой сделки. В этой книге торговая единица будет состоять из одного контракта. Когда вы торгуете на одном рынке, размер торговой единицы не влияет ни на что, кроме величины чистой прибыли и требуемого торгового капитала. Важно то, что он не меняется. Размер торговой единицы становится важен, когда вы торгуете портфелем.

Определение: Правило управления деньгами определяет число торговых единиц в каждой сделке.

Управление деньгами представляет идею, согласно которой число торговых единиц можно менять, в соответствии с правилом, встроенным в торговую модель. Существует широкое множество различных правил управления деньгами, определяющих число торговых единиц в сделке. Фактически, разнообразные правила управления деньгами становятся элементом торговой системы, который может быть исследован эмпирически. Число торговых единиц также может становиться оптимизируемой переменной торговой системы.

Пример хорошо известного правила управления деньгами — стратегия Мартингал, популярная в системах азартных игр.

Определение: Правило Мартингал удваивает число торговых единиц после каждого проигрыша и начинает торговлю с одной единицы после каждого выигрыша. Существует несколько вариаций на эту тему. Одна из них — стратегия Анти-Мартингал.

Определение: Правило Анти-Мартингал удваивает число торговых единиц после каждого выигрыша и начинает торговлю с одной единицы после каждого проигрыша. Другой тип правила управления деньгами — размер сделки — основан на размере счета и размере риска, допускаемого на один контракт.

Определение: Размер сделки равен фиксированному проценту от размера счета, деленному на величину риска на контракт. Например, предположим, что (1) размер риска равен 5%, (2) риск на контракт составляет $1,000, и (3) размер счета — $100,000. Торговая единица будет равна пяти контрактам ($100,000x0.05)/$ 1,000=5.

Существует много правил управления деньгами. Оптимальная f, недавно представленная Ральфом Винсом, — другой способ определения размера торговой единицы на основе процента выигрышей. Для всех этих правил характерен способ установления числа контрактов или акций в одной торговой единице на основе некоторого измерения эффективности торговой системы или Ценового паттерна.