Данная книга познакомит Вас со всеми основными элементами успешного трейдинга: речь пойдет о распознавании и интерпретации тенденций, об определении фундаментальной основы возникновения тренда, о трейдинге по осцилляторам, об определении уровней как точек опоры для разумного и прибыльного трейдинга, об экономических и математических теориях изменения рыночных цен и т.п.

В дополнение к сказанному выше о трейдинге от уровня жизни можно сделать следующее замечание, основанное на практических наблюдениях за динамикой рыночных цен. Так, думается, что именно постепенное наращивание приносящих прибыль при развитии определенной тенденции позиций и приводит впоследствии к резкой коррекции цен, когда эти позиции одним махом закрываются, как это схематично представлено на рис. 6.21.

Главная причина этого явления — неверие трейдера в продолжение господствующей тенденции, выражающееся во взятии им прибыли и закрытии всех или большой части открытых ранее позиций. Так как в момент закрытия позиций объем предложения существенно и одномоментно возрастает, то это оказывает на цену сильное воздействие. Напомню, что накопление позиций происходило постепенно и не сопровождалось значительным одномоментным увеличением спроса, по крайнем мере, для этого конкретного трейдера.

Необходимо отметить, что увеличивать объем открытых позиций следует только в направлении господствующего тренда — на бычьем рынке накапливаются длинные позиции, а на медвежьем короткие. Несоблюдение этого правила обычно приводит к совершенно обратному результату — накоплению убыточных позиций и усреднению их цен. И мало кто из трейдеров выживал после такого поведения. Если и не скоро, но неизбежно усредненение убыточных позиций приводит к увеличению убытков, и очень часто к потере счета. Более подробно об усреднении мы уже говорили немного выше.

Итак, первое правило пирамидинга — накопление открытых позиций исключительно в направлении тренда.

Далее нас интересует следующее: по каким ценам следует накапливать позиции? Я для бычьего тренда рекомендую применять покупки от уровня поддержки, а также при проходе уровня жизни вверх. Для медвежьего тренда, в свою очередь, рекомендую продажи от уровня сопротивления, а также при проходе уровня жизни вниз.

Более всего предпочтительно начинать строить пирамиду по лимитам от уровней сопротивления и поддержки, однако если по каким-либо причинам вы не успели это сделать, можно открываться по лимитам от уровня жизни, который на бычьем рынке является срединным уровнем поддержки, а на медвежьем — срединным уровнем сопротивления. Последние случаи типичны для сильных трендов, когда рыночные цены ускоряются и торгуются между уровнем сопротивления и уровнем жизни на бычьем тренде, а на медвежьем между уровнем поддержки и уровнем жизни.

Сделки при проходе уровня жизни лучше всего используются при увеличении пирамиды и, как правило, плохо подходят для начала ее построения. Причина появления такого ограничения — в самом характере подобных сделок, исполняемых по стоп-ордеру. Помните, что обычно только один из четырех случаев прохода уровня заканчивается успешно — действительно его проходом. В трех же из четырех случаев рынок возвращается в предыдущий range.

Следующим шагом, естественно, будет задать себе вопросы: до какого уровня цены стоит накапливать объем открытых позиций и когда следует распирамидиться?

Во-первых, пика объемов пирамида должна достигать в промежутке между уровнем жизни и уровнем сопротивления (на бычьем тренде), а также между уровнем жизни и уровнями поддержки (на медвежьем тренде).

Во-вторых, уменьшение позиций в пирамиде должно происходить на уровне сопротивления или на уровне жизни, являющимся срединным уровнем сопротивления (на бычьем тренде), а также на уровне поддержки или на уровне жизни, являющимся срединным уровнем поддержки (на медвежьем тренде).

В-третьих, полное закрытие пирамиды происходит только при проходе уровня поддержки на бычьем тренде или при проходе уровня сопротивления на медвежьем тренде.

Все уровни, о которых мы говорили в этом подпункте, должны быть значимыми, определяемыми минимум на дневных графиках и максимум на помесячных.